Анализ EUR/USD 5M

Валютная пара EUR/USD в пятницу попыталась закрепиться ниже предыдущего минимума, через который и проходит нижняя граница бокового канала, в котором цена находится уже недели три. Однако эта попытка закончилась неудачей. Следует напомнить, что в четверг ЕЦБ подвел результаты последнего заседания в этом году, и его результаты были неутешительными для европейской валюты. Во-первых, ЕЦБ снизил ставки еще раз. Во-вторых, Кристин Лагард указала на слабость экономики Евросоюза и даже указала, что темпы роста (которые и так отсутствуют) могут замедлиться. В-третьих, дала понять, что оснований для пауз в смягчении сейчас нет. Напомним также, что снижение ставок ФРС сейчас практически никакого значения для доллара не имеет, потому что рынок заранее отработал весь цикл смягчения монетарной политики в США. А вот для евровалюты снижение ставок ЕЦБ очень даже имеет значение. Не просто «для евровалюты», а для «перекупленной и необоснованно дорогой евровалюты, которая дешевеет уже 16 лет».

Таким образом, в данное время флэт сохраняется на часовом ТФ, и цена даже имеет возможность в ближайшее время вернуться к уровню 1,0585 или немного выше. Однако это ничего не меняет для евро в среднесрочной перспективе. Мы все также считаем, что в ближайшие месяцы валюта ЕС может опуститься в область 1,00-1,02$.

На 5-минутном ТФ в пятницу не имело никакого смысла открывать любые позиции. Цена с самого утра застряла в области 1,0465-1,0524, между линиями Сенкоу Спан Б и Киджун-сен. Между этими линиями пролегал еще и уровень 1,0485, поэтому расстояние между всеми «ценниками», около которых могли быть сформированы сигналы, было слишком мало, чтобы рассчитывать на хорошее движение. Помимо этого, волатильность пары в последнее время вновь снизилась...

Отчет COT:

Последний отчет COT датирован 10 декабря. На иллюстрации выше отлично видно, что нетто-позиция некоммерческих трейдеров долгое время остается «бычьей», но медведи все-таки перешли в зону собственного превосходства. Два месяца назад количество открытых Short-позиций профессиональными трейдерами резко увеличилось, а нетто-позиция в первые за долгое стала отрицательной. Это говорит о том, что европейская валюта теперь чаще продается, чем покупается.

Мы по-прежнему не видим никаких фундаментальных факторов для укрепления европейской валюты, а технический анализ говорит о нам о нахождении цены в зоне консолидации – проще говоря, во флэте. На недельном таймфрейме отлично видно, что с декабря 2022 года (!!!) пара торгуется между уровнями 1,0448 и 1,1274. Таким образом, падение все еще более вероятно. А преодоление уровня 1,0448 откроет перед евро новое пространство для обвала.

В данное время красная и синяя линии пересеклись и поменяли свое расположение относительно друг друга, что свидетельствует о «медвежьей» тенденции на рынке. В течение последней отчетной недели количество лонгов у группы «Non-commercial» сократилось на 10,3 тысячи, а количество шортов – выросло на 7,7 тысячи. Соответственно, нетто-позиция снизилась еще на 18 тысяч.

Советуем ознакомиться с другими статьями автора:

Обзор пары EUR/USD. 16 декабря. Бури не случилось, затишье продолжается.

Обзор пары GBP/USD. 16 декабря. Штормовое предупреждение для фунта.

Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 16 декабря.

Анализ EUR/USD 1Н

На часовом таймфрейме пара продолжает корректироваться и находиться внутри бокового канала, который виден невооруженным глазом. Коррекция получается сложной и медленной, как мы и предполагали. Мы по-прежнему считаем, что никаких оснований для сильного роста евровалюты нет, поэтому мы будем ждать завершения коррекции и возобновления падения пары в направлении ценового паритета. К примеру, закрепление ниже уровня 1,0460 предупредит о возможном возобновлении нисходящего тренда.

На 16 декабря мы выделяем следующие уровни для торговли — 1,0269, 1,0340-1,0366, 1,0485, 1,0585, 1,0658-1,0669, 1,0757, 1,0797, 1,0843, 1,0889, 1,0935, а также линии Сенкоу Спан Б (1,0545) и Киджун-сен (1,0524). Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Не забываем про выставление ордера Stop-Loss в безубыток, если цена прошла в верном направлении 15 пунктов. Это обезопасит от возможных убытков, если сигнал окажется ложным.

В понедельник в Германии, Евросоюзе и США будут опубликованы индексы деловой активности в секторах услуг и производства. Помимо этого, состоится выступление главы ЕЦБ Кристин Лагард. Мы не считаем, что Лагард сообщит что-либо новое, так как заседание ЕЦБ состоялось лишь в прошлый четверг. Индексы деловой активности в Евросоюзе и Германии – наиболее интересные события дня.

Пояснения к иллюстрациям:

Ценовые уровни поддержки и сопротивления (resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончиться. Не являются источниками торговых сигналов;

Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями;

Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов;

Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны;

Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции для каждой категории трейдеров.