Análise das negociações de segunda-feira: Gráfico GBP/USD 1H

Durante a segunda-feira, o par GBP/USD deu uma resposta clara à questão sobre se o dólar pode ser considerado um ativo "seguro". A resposta foi não. Enquanto o EUR/USD apresentou ao menos uma leve queda, o GBP/USD dispensou esse tipo de movimento. A alta teve início pela manhã e se intensificou após a divulgação do PMI Industrial do Institute for Supply Management (ISM) dos Estados Unidos.

O índice de atividade empresarial de dezembro caiu para 47,9 pontos, apesar de as projeções apontarem para uma alta até 48,3. Mesmo esse nível projetado ainda seria bastante fraco, já que leituras abaixo de 50 indicam contração. Ainda assim, um resultado em torno de 48,3 poderia ao menos sinalizar uma recuperação do setor industrial norte-americano — o que não ocorreu.

Dessa forma, apesar do forte crescimento da economia dos EUA no terceiro trimestre, muitos agentes continuam a esperar uma desaceleração significativa. Considerando que a maioria dos demais indicadores macroeconômicos não apresentou desempenho convincente ao longo do último ano, o dólar pode continuar a se enfraquecer com base puramente em fundamentos macroeconômicos.

Gráfico 5M do GBP/USD

No gráfico de 5 minutos, diversos sinais foram formados na segunda-feira, enquanto os movimentos de preço na primeira metade do dia foram caóticos. Dava a impressão de que o mercado não conseguia definir uma estratégia para o dia. O primeiro sinal de venda surgiu durante a madrugada, mas acabou sendo falso. O segundo e o terceiro sinais, formados próximos à região de 1,3437–1,3446, também se mostraram inválidos.

Um movimento mais consistente teve início apenas após a divulgação do índice ISM nos Estados Unidos, e essa operação comprada foi suficiente para compensar as perdas acumuladas nas tentativas anteriores.

Como negociar nesta terça-feira

No gráfico horário, o par GBP/USD consolidou-se abaixo da linha de tendência; contudo, não identificamos, no momento, uma tendência de baixa. Não há fatores globais que sustentem um fortalecimento do dólar no médio prazo e, por isso, esperamos predominantemente movimentos de alta. De forma mais ampla, também aguardamos a retomada da tendência global de alta iniciada em 2025, que pode levar o par à região de 1,4000 nos próximos meses.

Na terça-feira, traders iniciantes podem considerar novas posições compradas, uma vez que o preço se consolidou acima da faixa de 1,3529–1,3543, com alvos em 1,3574–1,3590 e 1,3643–1,3652. As posições vendidas passam a ser relevantes apenas após uma consolidação abaixo da região de 1,3529–1,3543, com objetivo em 1,3437–1,3446.

No intervalo de 5 minutos, os seguintes níveis podem ser negociados atualmente: 1.3043, 1.3096–1.3107, 1.3203–1.3212, 1.3259–1.3267, 1.3319–1.3331, 1.3437–1.3446, 1.3529–1.3543, 1.3574–1.3590, 1.3643–1.3652, 1.3682, 1.3763.

Nesta terça-feira, apenas divulgações secundárias, as segundas estimativas dos índices de atividade empresarial de dezembro, estão programadas no Reino Unido e nos EUA. Portanto, a volatilidade do mercado pode diminuir significativamente hoje.

Regras básicas do sistema de negociação:

1. A força de um sinal é determinada pelo tempo que ele leva para se formar — seja um rebote ou um rompimento. Quanto menor esse tempo, mais forte tende a ser o sinal.
2. Se duas ou mais operações forem abertas próximas a um mesmo nível com base em sinais falsos, todos os sinais subsequentes originados desse nível devem ser ignorados.
3. Em um mercado lateralizado, qualquer par pode gerar muitos sinais falsos — ou nenhum. Em qualquer caso, aos primeiros indícios de consolidação, é recomendável interromper as negociações.
4. As operações devem ser abertas no intervalo que vai do início da sessão europeia até a metade da sessão americana; após esse período, todas as posições devem ser fechadas manualmente.
5. No gráfico horário, é aconselhável negociar sinais do MACD apenas quando houver boa volatilidade e uma tendência confirmada por uma linha ou canal de tendência.
6. Se dois níveis estiverem muito próximos entre si (entre 5 e 20 pontos), eles devem ser tratados como uma única zona de suporte ou resistência.
7. Após o preço avançar 20 pontos na direção correta, o Stop Loss deve ser ajustado para o ponto de equilíbrio (breakeven).

O que podemos ver no gráfico:

• Os níveis de suporte e resistência de preço são os níveis que servem como metas ao abrir posições de compra ou venda. Os níveis de Take Profit podem ser colocados próximos a eles.
• As linhas vermelhas são canais ou linhas de tendência que mostram a tendência atual e indicam a direção preferencial de negociação.
• O indicador MACD (14,22,3) — histograma e linha de sinal — é um indicador auxiliar que também pode ser usado como fonte de sinais.

Discursos e relatórios importantes, sempre indicados no calendário econômico, podem exercer forte impacto sobre os movimentos dos pares de moedas. Por isso, durante sua divulgação, recomenda-se negociar com máxima cautela ou sair do mercado para evitar reversões bruscas de preço contrárias ao movimento anterior.

Traders iniciantes no mercado Forex devem ter em mente que nem toda operação será lucrativa. O desenvolvimento de uma estratégia bem definida, aliado a uma gestão de risco adequada, é fundamental para alcançar sucesso consistente no longo prazo na negociação.