Валютная пара EUR/USD по итогам пятницы все-таки закрепилась ниже скользящей средней линии. Таким образом, как все мы уже могли привыкнуть, очередное потенциальное начало нового восходящего тренда завершилось обычной коррекцией на 450 пунктов. Конечно, это не означает, что со стопроцентной вероятностью пара теперь обновит еще раз свои 20-летние минимумы и будет двигаться только вниз. Но, к сожалению, геополитический фон остается таковым, что рисковые валюты не рассматриваются рынком в качестве инструмента, к которому есть доверие. Напомним, что ключевой новостью этих выходных стал подрыв Керченского моста. Причем не из-за ракетной атаки ВСУ, а из-за взрыва грузовика на самом мосту. Очевидно, что взорвался он не случайно, и рядом с ним проходящий локомотив с топливом тоже. Но в то же время эта ситуация больше похожа на подрыв «Северных потоков», чем на очевидную военную атаку. До сих пор непонятно, кто стоит за этой диверсией, а версий, как обычно, много. Пока что даже сложно сказать, что именно произошло и как вообще грузовик со взрывчаткой мог пройти через пропускные пункты. Однако нам важно даже не это, а тот факт, что эскалация военного конфликта между Западом и РФ усиливается. А это значит, что лучше в ближайшем будущем не будет. Будет хуже.

С технической точки зрения все надежды 24-часового ТФ тоже рухнули на прошлой неделе. Евровалюта очень быстро вернулась в область ниже критической линии, поэтому сейчас все идет к тому, что нисходящий тренд будет продолжен. Фундаментальный фон в текущих обстоятельствах уходит на второй план, однако и он не поддерживает европейскую валюту. Проблема с газом в Европе никуда не делась, проблема с высокими ценами на энергоносители и высокой инфляцией – тоже. Следовательно, если «фундамент» и не ухудшился, то уже совершенно точно не улучшился. Если этот же «фундамент» способствовал падению евро в последние 7-8 месяцев, то почему сейчас он должен оказывать поддержку? Была небольшая надежда на то, что медведи уже просто насытились распродажами евро, но, как видим, ей пока не суждено сбыться.

ФРС вне зависимости от инфляции повысит ставку еще несколько раз

Как видно из названия статьи, наиболее важным отчетом новой недели будет инфляция в США. Сразу следует отметить, что эксперты не ждут сильного ее замедления по итогам сентября, прогнозы колеблются в диапазоне 8,1-8,2% при значении августа 8,3%. Как мы и говорили еще два месяца назад, одно сильное снижение индекса потребительских цен не означает, что теперь каждый месяц инфляция будет падать на 0,5-0,6%. Прошлый отчет показал ее замедление всего лишь на 0,2%, а новый может показать и того меньше. Следовательно, ФРС нельзя ослаблять «монетарный нажим», и нужно продолжать повышать ставку. Мы не верим в то, что на основании любых причин ФРС откажется от своего агрессивного подхода. Мы считаем, что на оставшихся двух заседаниях ставка будет повышена еще на 1,25%, а может еще 1-2 повышения мы увидим и в 2023 году. Это означает, что монетарная политика будет и дальше ужесточаться, стимулируя рынок к покупкам именно валюты США. ЕЦБ – далеко позади. Он тоже начал повышать ставку и собирается перейти к агрессивному подходу. Но пройдет не менее полугода, прежде чем ставки ФРС и ЕЦБ могут хотя бы сблизиться друг с другом. Все это время доллар будет предпочтительнее для покупок.

Среди других событий и отчетов мы выделим очередное выступление Кристин Лагард, риторика которой вряд ли изменится. Отчет по промышленному производству в Евросоюзе вряд ли сейчас кого-либо интересует всерьез. А больше никаких важных событий и публикаций в ЕС и не запланировано. Поэтому большее значение будет опять играть геополитика. В частности, сейчас все ждут официального заявления Кремля в отношении того, что случилось на Керченском мосту.

Средняя волатильность валютной пары евро/доллар за последние 5 торговых дней по состоянию на 10 октября составляет 135 пунктов и характеризуется как очень высокая. Таким образом, мы ожидаем движение пары между уровнями 0,9604 и 0,9874 в понедельник. Разворот индикатора Хайкен Аши обратно наверх просигнализирует о витке восходящей коррекции.

Ближайшие уровни поддержки:

S1 – 0,9644;

S2 – 0,9521.

Ближайшие уровни сопротивления:

R1 – 0,9766;

R2 – 0,9888;

R3 – 1,0010.

Торговые рекомендации:

Пара EUR/USD закрепилась ниже скользящей средней линии. Таким образом, сейчас следует оставаться в коротких позициях с целями 0,9644 и 0,9604 до разворота индикатора Хайкен Аши наверх. Покупки вновь станут актуальными не ранее закрепления цены выше мувинга с целями 0,9888 и 1,0010.

Рекомендуем к ознакомлению:

Обзор пары GBP/USD. 10 октября. Рейтинги Лиз Трасс падают, не успев вырасти.

Прогноз и торговые сигналы по EUR/USD на 10 октября. Детальный разбор движения пары и торговых сделок.

Прогноз и торговые сигналы по GBP/USD на 10 октября. Детальный разбор движения пары и торговых сделок.

Пояснения к иллюстрациям:

Каналы линейной регрессии – помогают определить текущий тренд. Если оба направлены в одну сторону, значит, тренд сейчас сильный;

Скользящая средняя линия (настройки 20,0, smoothed) – определяет краткосрочную тенденцию и направление, в котором сейчас следует вести торговлю;

Уровни Мюррея – целевые уровни для движений и коррекций;

Уровни волатильности (красные линии) – вероятный ценовой канал, в котором пара проведет ближайшие сутки исходя из текущих показателей волатильности;

Индикатор CCI – его заход в область перепроданности (ниже -250) или в область перекупленности (выше +250) означает, что близится разворот тренда в противоположную сторону.