يواصل كل من Bitcoin وEthereum حركتهما التصحيحية بعد هبوط جديد. خلال الشهر ونصف الماضيين، تمكنت Ethereum وBitcoin من تعويض جزء بسيط من الخسائر، لكن لا تزال لا توجد أي إشارات على انتهاء الاتجاه الهابط الذي بدأ العام الماضي. لا تزال الخلفية الأساسية لسوق الكريبتو ضعيفة، ويتجلى ذلك أساسًا في انخفاض الطلب الفوري، وتدفق رؤوس الأموال إلى قطاع الذكاء الاصطناعي، والتزام الاحتياطي الفيدرالي بخفض التضخم إلى 2%، وهو ما يعني على الأقل الإبقاء على سياسة نقدية متشددة. وبالتالي، لا نرى حتى الآن أي مقومات لارتفاع مستدام في Bitcoin وEthereum.

وفي هذه الأثناء، أصبح من المعروف أن إحدى أقدم منصات تداول العملات المشفرة، BitMEX، ستتوقف تمامًا عن العمل في 23 سبتمبر. وقد تم بالفعل إيقاف فتح حسابات عملاء جدد. وفسّرت الشركة قرارها بالتوقف عن العمل بتغير بيئة سوق الكريبتو ومراجعة استراتيجيتها التجارية. من اللافت أن المنصة كانت تعمل منذ عام 2014، وكانت الأولى في إطلاق تداول مشتقات Bitcoin برافعة مالية تصل إلى 100 ضعف. وابتداءً من 26 أغسطس، لن يتمكن المستخدمون المسجلون من فتح مراكز جديدة، وسيكون بإمكانهم فقط إغلاق المراكز المفتوحة أو تقليصها. وحتى 23 سبتمبر، ستقوم المنصة بإغلاق مراكز المتداولين بشكل قسري. كما حذّرت الشركة من أن عمليات السحب قد تتأخر بسبب الارتفاع الحاد في طلبات السحب.

وعلى الرغم من عدم الحديث رسميًا عن إفلاس، فإننا نعتبر إغلاق المنصة بمثابة إفلاس فعلي. فلو كانت واحدة من أكبر المنصات لا تزال مربحة، لما أقدمت على التوقف عن العمل. وهذا يشير إلى أن الأوضاع في عالم الكريبتو ليست على ما يرام. يتحرك Bitcoin في اتجاه هابط منذ ما يقرب من عام، واهتمام المتداولين والمستثمرين يتجه بشكل متزايد نحو قطاع الذكاء الاصطناعي. حتى Strategy اضطرت إلى البدء في بيع Bitcoin لمعالجة مشاكل السيولة لديها. وهكذا، وعلى الرغم من الوعود التي أطلقها Michael Saylor وغيرُه من المتحمسين للعملات المشفرة، يواصل اهتمام السوق بـ "الذهب الرقمي" التراجع. كما أن Bitcoin نفسه لم يتحول بعد إلى وسيلة دفع دولية، ولا إلى بديل للنقود الورقية، ولا إلى أداة تحوط فعّالة ضد التضخم.

توصيات التداول لزوج BTC/USD

يواصل Bitcoin تشكيل اتجاه هابط مكتمل الأركان. ما زلنا نتوقع هبوطًا نحو مستوى 57,500 دولار (مستوى فيبوناتشي 61.8% للاتجاه الصاعد الممتد لثلاث سنوات تقريبًا)، رغم أن هذا المستوى تم اختباره فعليًا إلى حدّ كبير. لا نعتقد أن الاتجاه الهابط سيتوقف عند هذا الحد. تم تشكيل أحدث منطقة bearish FVG في نطاق 68,000–70,700 دولار على الإطار الزمني اليومي، وبالتالي تعمل هذه المنطقة كمنطقة اهتمام POI لصفقات البيع خلال الأسابيع المقبلة. على الإطار الزمني لأربع ساعات، يمر Bitcoin بالموجة التصحيحية الثانية، لكن تظل صفقات البيع أكثر جاذبية. يمكن فتح مراكز شراء قصيرة الأجل، مع ضرورة إدراك أن الاتجاه العام لا يزال هابطًا.

توصيات التداول لزوج ETH/USD

على الإطار الزمني اليومي، يستمر الاتجاه الهابط الذي بدأ في أغسطس من العام الماضي في التكوّن. يظل النموذج الرئيسي لصفقات البيع هو bearish order block على الإطار الزمني الأسبوعي. لا نرى أن الاتجاه الهابط الحالي قد انتهى، إذ لا توجد أي إشارات على اكتماله سواء في Bitcoin أو Ethereum. في الوقت الحالي، تتطور موجة تصحيحية جديدة بعد ظهور إشارة شراء على إطار الأربع ساعات في آخر منطقة bullish FVG. يمكن تداول النماذج الصعودية المحلية على إطار الأربع ساعات. أما على الإطار اليومي، فننصح بانتظار انتهاء التصحيح و"تفعيل" bearish FVG الخاصة بـ Bitcoin، بدلاً من التداول عكس الاتجاه.

توضيحات حول الرسوم البيانية

CHOCH تعني تغيير السلوك / كسر بنية الاتجاه. السيولة تشير إلى أوامر إيقاف الخسارة الخاصة بالمتداولين، والتي يستخدمها صانعو السوق لبناء مراكزهم. FVG هي Fair Value Gap (منطقة عدم كفاءة في السعر). غالبًا ما يتحرك السعر سريعًا عبر هذه المناطق، ما يشير إلى غياب أحد أطراف السوق. لاحقًا، يميل السعر إلى العودة إلى هذه المناطق والتفاعل معها. IFVG تعني Inverted Fair Value Gap. بعد عودة السعر إلى مثل هذه المنطقة، لا يتفاعل معها بل يخترقها بقوة ثم يعيد اختبارها من الجانب الآخر.

OB تعني Order Block. وهي الشمعة التي يقوم عندها صانع السوق بفتح مركز بهدف جمع السيولة، ثم تكوين مركزه الخاص في الاتجاه المعاكس لاحقًا.