تحليل زوج الجنيه الإسترليني/الدولار الأمريكي على إطار 5 دقائق

واصل زوج الجنيه الإسترليني مقابل الدولار الأمريكي التداول قرب منطقة 1.3465–1.3480 يوم الخميس، حيث تقع خط Senkou Span B قوي ومهم. ولم يتمكن الجنيه الإسترليني من اختراق هذا المستوى لعدة أسابيع متتالية، باستثناء حالات نادرة. وبشكل عام، تبدو ديناميكيات الحركة مشابهة جدًا لحركة زوج EUR/USD. لا يرى السوق حاليًا مبررات واضحة لا للشراء ولا للبيع. العوامل الجيوسياسية ما تزال غير محسومة، والخلفية الماكرو اقتصادية مستمرة في التهميش والتجاهل. في الجوهر، طبيعة الحركة الحالية تعكس بالكامل السياق الجيوسياسي. لذلك فإن تحليل الحركات داخل اليوم، حتى على إطار زمني ساعة، لا يحمل قدرًا كبيرًا من الجدوى — فالسوق يتحرك عرضيًا. ولا يمكن إلا انتظار خروج الزوج من القناة العرضية. وقد لا يحدث ذلك قريبًا، إذ إن العوامل الجيوسياسية وحدها هي القادرة على دفع السعر خارج حالة الجمود الحالية.

من الناحية الفنية، بدأ الاتجاه الهابط بعد كسر خط الاتجاه، لكن في الأسابيع الأخيرة ظل السعر عالقًا بإحكام بين 1.3369–1.3377 و1.3465–1.3480. ولن ينجح المتداولون على الأرجح في اختراق الحد العلوي لهذه القناة، لذلك قد نشهد قريبًا حركة باتجاه الحد السفلي. وتبقى الصورة الجيوسياسية غامضة، ولذلك قد يظل الجنيه الإسترليني داخل القناة العرضية إلى أن تتضح الأوضاع.

على إطار 5 دقائق يوم الخميس، تشكّل إشارة تداول واحدة جديرة بالانتباه. ففي الجلسة الأمريكية، هبط الزوج تحت الخط الحرج، ما أتاح للمتداولين فتح صفقات بيع. وبالنظر إلى مستويات التذبذب الحالية، كان من السذاجة توقع أرباح كبيرة، إذ إن الحركة الهابطة انتهت فعليًا مباشرة بعد ظهور الإشارة. أما إشارة الشراء السابقة فلم يكن من المجدي أخذها في الاعتبار، لأن هناك مستوى مقاومة عند 1.3465، أي أعلى بـ 20 نقطة.

تقرير COT

تُظهر تقارير COT للجنيه الإسترليني أنّ معنويات المتداولين التجاريين قد شهدت تغيّرات مستمرة في السنوات الأخيرة. فالخطان الأحمر والأزرق، اللذان يعكسان صافي مراكز المتداولين التجاريين وغير التجاريين، يتقاطعان كثيرًا وغالبًا ما يكونان قريبين من مستوى الصفر. حاليًا، يتباعد الخطان، مع استمرار هيمنة المتداولين غير التجاريين عبر... مراكز بيع. وبالنظر إلى الأحداث في الشرق الأوسط، فلا عجب أن الطلب على العملات الأكثر مخاطرة يتراجع في حين يرتفع الطلب على الدولار.

على المدى الطويل، يواصل الدولار التراجع بسبب سياسات Trump، كما يتضح من الإطار الزمني الأسبوعي (الرسم التوضيحي أعلاه). من المرجح أن تستمر الحرب التجارية، بشكل أو بآخر، لفترة طويلة، كما أن سياسات Trump تستهدف، بشكل مباشر وغير مباشر، إضعاف العملة الأمريكية. ومع ذلك، فإن العوامل الجيوسياسية لها الأسبقية حاليًا، ما يوفر دعمًا قويًا للدولار. وبما أنّه لا يمكن اعتبار الصراع في الشرق الأوسط قد تم حله، فإن الدولار الأمريكي قد يظل يمتلك فرصًا لمزيد من النمو في المستقبل. ووفقًا لأحدث تقرير COT (حتى 26 مايو)، أغلق تجمع Non-Commercial عدد 10,100 عقد شراء و13,000 عقد بيع. ونتيجة لذلك، ارتفع صافي مراكز المتداولين غير التجاريين بمقدار 3,100 عقد خلال الأسبوع.

تحليل GBP/USD على إطار 1 ساعة

على الإطار الزمني لكل ساعة، أنهى زوج الجنيه الإسترليني/الدولار الأمريكي الاتجاه الصاعد بسبب تجدد التوترات حول مضيق هرمز وفي العلاقات بين إيران والولايات المتحدة الأمريكية. ولا يزال التأثير الكلي والاقتصادي الأساسي محدودًا على حركة الزوج. لا نعتقد أنه من دون تصعيد حقيقي للصراع في الشرق الأوسط سيتمكن الدولار من إظهار نمو قوي، وفي هذا الوقت يبقى اليورو والجنيه عالقين داخل قنوات عرضية ضيقة.

ليوم 5 يونيو، نُبرز المستويات المهمة التالية: 1.3096-1.3115، 1.3179-1.3187، 1.3369-1.3377، 1.3465-1.3480، 1.3588، 1.3671-1.3681، 1.3751-1.3763. يمكن أن يشكل كل من خط Senkou Span B (عند 1.3477) وخط Kijun-sen (عند 1.3444) مصادر لإشارات التداول أيضًا. يُوصى بوضع مستوى إيقاف الخسارة عند نقطة التعادل بعد تحرك السعر في الاتجاه الصحيح بمقدار 20 نقطة. قد تتحرك خطوط مؤشر Ichimoku خلال اليوم، ويجب أخذ ذلك في الاعتبار عند تحديد إشارات التداول.

لا توجد أحداث أو تقارير مهمة مجدولة ليوم الجمعة في المملكة المتحدة، بينما ستصدر في الولايات المتحدة بيانات مهمة عن سوق العمل والبطالة. قد يتم تجاهل هذه التقارير، وحتى إن لم يُتجاهل، فليس من المرجح أن تسمح لليورو والجنيه بالخروج من قنواتهما العرضية.

توصيات التداول:

يمكن للمتداولين اليوم النظر في صفقات بيع مع أهداف عند 1.3369-1.3377 إذا ارتد السعر من منطقة 1.3465-1.3480. وستصبح صفقات الشراء ذات صلة في حال حدوث تثبيت للسعر فوق منطقة 1.3465-1.3480 مع هدف عند 1.3588.

توضيحات للرسوم البيانية:

• مستويات الدعم والمقاومة السعرية (الخطوط الحمراء السميكة) هي مستويات قد تنتهي عندها الحركة. وهي ليست مصادر لإشارات التداول.
• خطا Kijun-sen وSenkou Span B هما من خطوط مؤشر Ichimoku منقولة من إطار الأربع ساعات إلى الإطار الزمني لكل ساعة. وهما خطان قويان.
• المستويات القصوى (الخطوط الحمراء الرفيعة) هي نقاط ارتد منها السعر سابقًا، وهي مصادر لإشارات التداول.
• الخطوط الصفراء تشير إلى خطوط الاتجاه، وقنوات الاتجاه، وأي نماذج فنية أخرى.
• المؤشر 1 على رسوم COT البيانية يمثل حجم صافي مراكز كل فئة من فئات المتداولين.