يوم الاثنين، انعكس زوج اليورو/الدولار الأمريكي لصالح العملة الأوروبية وعاد إلى مستوى تصحيح فيبوناتشي 38.2% عند 1.1686. وقد عمل الارتداد من هذا المستوى لصالح الدولار الأمريكي، مما أدى إلى انخفاض طفيف نحو منطقة الدعم عند 1.1645–1.1648. إن الارتداد من هذه المنطقة اليوم سيعيد المشترين إلى السوق، مما يفتح الطريق للتقدم نحو مستوى فيبوناتشي 23.6% عند 1.1731. الإغلاق دون هذه المنطقة سيزيد من احتمالية استمرار الانخفاض نحو مستوى الدعم عند 1.1607–1.1612.

يظل هيكل الموجة على الرسم البياني الساعي بسيطًا. فالموجة الصاعدة الأخيرة التي اكتملت لم تتمكن من تجاوز القمة السابقة، بينما الموجة الهابطة الأخيرة كسرت القاع السابق. ونتيجة لذلك، يظل الاتجاه هابطًا. في رأيي، من غير المحتمل أن يكون الانخفاض طويل الأمد أو عميقًا، ولكن الآن يتطلب كسر الاتجاه الهابط الحالي قبل أن يمكن توقع حركة صعودية. بناءً على هيكل الرسم البياني الحالي، سيحدث مثل هذا الانعكاس فوق مستوى المقاومة عند 1.1795–1.1802 أو بعد موجتين صاعدتين متتاليتين.

يوم الجمعة، قُدمت للمتداولين الصاعدين فرصة قوية أخرى لشن هجوم، وهذه المرة استغلوا الفرصة. خلال الليل، تبين أن إجراءات جنائية قد بدأت ضد رئيس FOMC جيروم باول فيما يتعلق بتجديد مقر الاحتياطي الفيدرالي. في بيان رسمي، قال باول إن التهم وُجهت في محاولة لإجبار المنظم على خفض أسعار الفائدة. وذكرت البيت الأبيض أن باول قد ضلل الكونغرس الأمريكي خلال مناقشات ميزانية التجديد، مما يستدعي، في نظرها، تحقيقًا قضائيًا وحكمًا.

في رأيي، لا تثير رواية باول للأحداث الكثير من الشكوك. على الأقل، رد فعل السوق بالأمس - بيع الدولار الأمريكي - أوضح أن المتداولين لا يثقون في ترامب. لم يكن انخفاض الدولار حادًا، لكنه قد يتفاقم مع تطور الوضع المحيط بباول. من غير المرجح أن يضع المستثمرون ثقتهم في عملة بلد يتدخل فيه الرئيس، دون سلطة للقيام بذلك، علنًا في عمل البنك المركزي ويدعي تصنيع قضايا جنائية لإزالة المسؤولين غير المرغوب فيهم.

على الرسم البياني لمدة 4 ساعات، عاد الزوج إلى مستوى الدعم عند 1.1649–1.1680. حدوث ارتداد آخر من هذه المنطقة سيعزز اليورو ويؤدي إلى ارتفاع معتدل نحو مستوى تصحيح 0.0% عند 1.1829. التحرك المستمر دون مستوى الدعم 1.1649–1.1680 سيزيد من احتمالات استمرار الانخفاض نحو مستوى فيبوناتشي التالي بنسبة 38.2% عند 1.1538. تشكل تباين هبوطي على مؤشر CCI، مما يشير إلى احتمال حدوث حركة هبوطية أخرى.

تقرير التزامات المتداولين (COT)

خلال الأسبوع الأخير من التقارير، قام المشاركون المحترفون في السوق بفتح 3,515 مركز شراء وإغلاق 1,832 مركز بيع. لا يزال الشعور بين المتداولين غير التجاريين متفائلاً، ويرجع ذلك بشكل كبير إلى دونالد ترامب وسياساته، ويستمر في التعزيز بمرور الوقت. يبلغ إجمالي عدد مراكز الشراء التي يحتفظ بها المضاربون الآن 298,000، بينما تصل مراكز البيع إلى 135,000، مما يمنح الثيران ميزة تزيد عن الضعف.

لمدة ثلاثة وثلاثين أسبوعًا متتاليًا، كان اللاعبون الكبار يقللون من مراكز البيع ويزيدون من مراكز الشراء. تبع ذلك إغلاق الحكومة، والآن نرى نفس النمط مرة أخرى: يواصل المتداولون المحترفون بناء مراكز الشراء. تظل سياسات دونالد ترامب العامل الأكثر أهمية للمتداولين، حيث تولد العديد من المشاكل التي من المحتمل أن يكون لها عواقب طويلة الأجل وهيكلية على الاقتصاد الأمريكي، مثل تدهور سوق العمل. يخشى المتداولون فقدان استقلالية الاحتياطي الفيدرالي في عام 2026 تحت ضغط من ترامب، خاصة وسط احتمال استقالة جيروم باول.

التقويم الاقتصادي: الولايات المتحدة ومنطقة اليورو

• الولايات المتحدة — مؤشر أسعار المستهلكين (13:30 بالتوقيت العالمي)
• الولايات المتحدة — مبيعات المنازل الجديدة (13:30 بالتوقيت العالمي)

في 13 يناير، يحتوي التقويم الاقتصادي على إصدارين مهمين. من المتوقع أن يكون لتدفق الأخبار تأثير على معنويات السوق في النصف الثاني من اليوم.

توقعات وتوصيات التداول لزوج اليورو/الدولار الأمريكي

ظهرت فرص البيع بعد الارتداد من مستوى 1.1686 على الرسم البياني الساعي، مع أهداف عند 1.1648 و1.1612. يمكن الاحتفاظ بهذه المراكز مفتوحة اليوم. ظهرت فرص الشراء بعد التماسك فوق مستوى 1.1645–1.1648 على الرسم البياني الساعي، مع أهداف عند 1.1686 و1.1731؛ وقد تم الوصول إلى الهدف الأول بالفعل. يمكن النظر في مراكز شراء جديدة عند الارتداد من مستوى 1.1645–1.1648.

تم رسم شبكات فيبوناتشي من 1.1492 إلى 1.1805 على الرسم البياني الساعي ومن 1.1066 إلى 1.1829 على الرسم البياني لأربع ساعات.